L'histoire se passe dans les temps anciens, dans une vallée isolée au fond d'un fjord. Tous les villageois se battent à coups de fourche contre les derniers dragons qui attaquent le bétail et brûlent les récoltes. Le jeune Boliwif a trouvé par hasard, dans la montagne, un bébé dragon abandonné qu'il ne peut se résoudre à tuer. Il s'en occupe en cachette, comme d'un animal familier, à l'insu de sa famille et des gens du village. Une véritable amitié se développe entre le garçon et l'animal monstrueux qu'il protège... jusqu'au jour où la caverne où il se cache est découverte. Qu'adviendra-t-il du jeune dragon?