現代ポートフォリオ理論とは

現代ポートフォリオ理論 (MPT)、または平均分散分析は、期待収益が高くなるような資産のポートフォリオを組み立てるための数学的フレームワークです。 指定されたレベルのリスクに対して最大化されます。 これは、投資における多様化の形式化および拡張であり、さまざまな種類の金融資産を所有する方が、1 種類のみを所有するよりもリスクが低いという考えです。 その重要な洞察は、資産のリスクとリターンはそれ自体で評価されるべきではなく、それがポートフォリオ全体のリスクとリターンにどのように寄与するかによって評価されるべきであるということです。 収益の分散は、資産をポートフォリオに組み込むときに扱いやすいため、リスクの尺度として使用されます。 多くの場合、収益の過去の分散と共分散は、これらの数量の将来予測バージョンの代用として使用されますが、他のより洗練された方法も利用できます。

どのようなメリットがあるか>

(I) 以下のトピックに関する洞察と検証:

第 1 章: 現代ポートフォリオ理論

第 2 章: 標準偏差

第 3 章: 分散

第 4 章: 多変量正規分布

第 5 章: 相関

第 6 章: 資本資産価格モデル

第 7 章: 共分散行列

第 8 章: ピアソン相関係数

第 9 章: 不確実性の伝播

第 10 章: ベータ (金融)

第 11 章: トラッキング エラー

第 12 章: 多様化 (金融)

第 13 章: マートンのポートフォリオ問題

第 14 章: 単一インデックス モデル

第 15 章: ポストモダン ポートフォリオ理論

第 16 章: リスク尺度

第 17 章: Treynor?Black モデル

第 18 章: 目標ベースの投資

第 19 章: 2 瞬間意思決定モデル

第 20 章: 投資信託分離定理

第 21 章: 財務相関

(II) 現代のポートフォリオ理論に関する一般のよくある質問に答えます。

(III) 多くの分野で現代のポートフォリオ理論が使用されている実際の例。

誰 この本は、

専門家、学部生および大学院生、愛好家、愛好家、およびあらゆる種類の現代ポートフォリオ理論の基本的な知識や情報を超えたいと考えている人を対象としています。